恒康医疗商誉的会计处理方法分析

  本篇论文是一篇会计硕士论文范文，本部分首先介绍了恒康医疗的公司概况以及商誉的形成过程，其中对其商誉形成总额的趋势和对应减值损失的发生趋势进行简要分析；其次从并购商誉的初始计量和后续计量两个方面对公司的商誉会计处理方法进行较为详细的介绍和分析，同时对该过程中公司的商誉信息披露情况进行详细阐述和举例，与当前的准则制度进行对比，发现其中的不规范之处。

  1.1  研究背景和意义

  随着我国资本市场的日趋完善成熟，近年来市场的并购交易活动数量呈现大幅上升的态势。在国家经济转型和“一带一路”战略背景下，企业之间的资源合理配置、优化产能、规模扩张的目标越来越倾向于通过实施并购重组活动来实现，很多企业通过资产重组和不同方式的并购活动，来快速提升公司市值、扩大公司规模。本文收集了 2013—2018 年我国资本市场发生的并购案例资料，通过整理数据可以看出，自 2013 年以来，我国企业的并购热情持续升温，并购数量和并购金额总体呈现上升趋势。2016 年并购案例数量已经达到 3,  105 起，较 2013 年已增加超过两倍，并购金额高达近 18, 436 亿元，较 2013 年增长了将近四倍。通过对我国资本市场上市公司商誉现状的分析观察可以看出，当前情形主要表现为市场上的大部分商誉存在于少数企业，并且该类公司主要分布在传媒、医疗、计算机等资本热门行业，而很少存在于生产制造业等经营业绩稳定的传统型实体产业。另外，商誉占净资产比重越高的公司，由于频繁实施并购或资产重组活动，账面普遍存在大额负债，经营业绩也普遍存在较大波动，同时，其商誉减值风险也较高。另一方面，就当前会计准则的情况来看，国际会计准则和我国企业会计准则都规定商誉的初始计量方法为割差法，后续计量采用减值测试法，然而商誉后续会计处理方法在理论界和实务界一直存在较大争议，其主要焦点就在于认为商誉的减值测试方法存在操作空间，在实务中很难严格按照操作步骤进行，难以反映真实准确的会计信息，因此商誉会计处理方法亟待完善，对并购活动以及商誉信息披露情况的监管也有待加强。本文认为，由于商誉的抽象性和不可辨认性，本身就难以对其会计价值进行准确计量，再加上一些企业会计处理不规范，市场监管不严，才造成当前资本市场上由于商誉问题给投资者带来的负面影响。因此本文旨在通过具体的案例研究，从企业所实施的并购活动开始分析，对商誉的形成、初始计量、后续计量以及信息披露情况进行深入探究，总结其中存在的问题，并针对发现的问题提出相应的解决对策，为进一步解决当前资本市场的商誉会计处理问题提供新思路。

  1.2  研究思路与方法

  本文首先描述了案例对象所处的市场背景，对商誉有关的国内外文献进行梳理概括，介绍了商誉相关概念理论和准则制度，以此作为文章的理论基础。然后结合案例，研究案例对象从并购过程产生商誉的确认阶段到后续处理阶段所发生的商誉确认、计量、减值测试及信息披露问题，并进一步探讨存在问题的原因和解决思路，从而获取相关启示，并提出对应的对策建议。（1）文献研究法。本文通过对相关学界现有的论文期刊、经济制度、会计准则和资本市场公开信息等有关资料进行分析研究，为本文提供理论依据和支撑。（2）案例研究法。本文以恒康医疗公司作为案例主体，分析了案例公司巨额商誉的形成及减值过程。首先介绍了恒康医疗公司的背景概况，其次从恒康医疗商誉的产生过程、后续计量、信息披露等角度出发，对案例对象进行详细分析。本文具体分为以下五个部分：第一部分为引言，介绍了文章的写作背景、研究意义和思路框架，对国内外商誉相关文献进行总结梳理，为下文的案例分析内容提供理论基础。第二部分为商誉会计处理的相关理论概述，对商誉的概念、商誉初始计量和后续计量方法进行介绍，对当前商誉会计准则和相关制度进行概述，为下文的分析提供理论基础和制度支撑。第三和第四部分为本文的案例分析部分。本部分首先对恒康医疗公司基本情况进行介绍，列举和分析了商誉形成过程和商誉减值准备的计提情况。其次对商誉的初始计量、后续计量及信息披露情况进行了详细介绍，分析商誉会计处理中存在的问题及影响，接下来基于公司背景层面和会计制度层面对公司商誉会计处理问题存在的原因进行分析。第五部分为相关对策建议。首先是对案例对象所存在的商誉会计处理问题提出相应的建议，其次从宏观制度层面对如今资本市场中存在的商誉问题提出一些制度建议，从公司内部治理以及外部监管层面提出相应的解决对策，对中国未来有关商誉的会计准则和实践成果提出展望。

  本部分主要从三个方面对商誉会计处理相关理论进行总结概述。首先对商誉的有关概念进行介绍，主要分为商誉的定义、分类和特征；其次详细介绍了商誉的初始计量方法和后续计量方法的理论内容；最后对我国企业会计准则及证监会公告中对商誉会计处理及信息披露的相关要求进行阐述。本部分作为全文的理论基础，为下文对案例对象的具体研究分析提供理论依据以及制度支撑。

  2.1  商誉有关概念

  对于商誉的定义，最早期是来源于 19 世纪英国，将商誉定义为企业在从事经济活动的过程中所具备的一切有利条件，也就是说，一切可以使企业受益的有利因素都可以称之为商誉。而后在 20 世纪 20 年代，杨汝梅先生通过系统研究商誉这一资产，指出“凡是足以使一个企业产生一种较一般收益为高之收益者，均得称之为商誉矣”。随着社会发展、技术进步和社会分工的细化，企业的经营难度也在逐步加大，此时，经验丰富的管理者可以带领企业开辟新的市场和销售渠道，从而使企业在激烈的竞争中保持优势地位，这种可以取得领先行业其他公司利润的能力，可以称之为商誉。20 世纪 40 年代以来，对于商誉的定义主要有以下三种典型的观点：（1）超额盈利观，认为商誉是企业获得超额盈利能力的价值｡商誉虽然不像固定资产一样直观且具体存在，但是其价值可以通过企业整体所创造的超额利润表现出来｡（2）剩余价值观认为，一个企业在长期经营良好的过程中，会逐渐形成自己的整体市场评估价值，这个价值超过企业自身资产所带来预期未来现金流量的现值的差额就代表企业所拥有的商誉。（3）无形资源观认为，企业存在一些难以用货币计量、但是可以给公司带来利益的资源，比如长期经营所积累的声誉和好的口碑、良好的客商关系等等，这些较为抽象的无形资源构成了企业的商誉。对于商誉的分类一般存在以下两种情况：第一种是根据商誉的来源分类，包括自创商誉和外购商誉。自创商誉是企业自身所产生的有利因素，也就是企业在生产经营过程中逐渐积累的有利条件，这些条件帮助企业取得行业内较为领先的利润。而外购商誉是在并购中形成的来自于被并购方的商誉，而非企业自身的商誉。第二种是根据商誉价值的正负来分类，可以分为正商誉和负商誉。商誉为正数表示企业拥有超额收益能力，可以获取行业领先利润。而负商誉则表示企业不具备这种超额盈利能力。从以上商誉的分类中可以发现，商誉的存在不一定代表盈利，也可能是负数会带来损失，同时商誉具有不确定性和抽象性，对商誉的计量问题十分复杂，因此对商誉的研究也需要更多的投入和尝试。对于商誉的特征，可以总结为以下四点：其一，商誉属于资产。由于商誉可以带来预期未来的收益，符合资产的性质，因此应按照资产相关准则进行会计处理。但是商誉又不同于一般资产，商誉属于一种抽象的资产，无法单独计价确认，因此需依托于企业实体进行确认。其二，商誉具有整体性。商誉的形成离不开企业整体，当商誉离开企业时也就失去了价值，因此商誉的价值无法单独衡量，只有将其与企业的各个环节结合起来作为一个整体时，商誉的价值才能体现出来。其三，商誉的价值具有波动性。由于商誉依赖于企业整体存在，因此商誉的价值会随着企业经营状况的变化而变化，所以商誉的价值具有不确定性，影响企业价值的因素也会同时影响商誉的价值。其四，商誉具有不可辨认性。商誉与其他资产有着本质的区别，它无法通过货币计量，也很难直接对商誉的价格进行计算。

  2.2  商誉会计处理

  由于本文主要研究并购商誉，即外购商誉，因此对于商誉会计处理的介绍仅限于外购商誉，且外购商誉也是目前会计学界的热点问题。首先，并购主要分为两种，一种是同一控制下企业合并，另一种是非同一控制下企业合并，而只有其中一种情形才能产生并购商誉。同一控制下的企业合并由于未构成交易实质，不能确认并购商誉，准则规定应当使用权益法进行会计核算。而在非同一控制下，企业之间的并购行为属于资产交易，是一种公平市场活动，应当使用购买法进行核算，确认并购商誉。具体来讲，在购买法下，并购方需要按照公平的市场价格购买被并购方的资产并承担其债务，并购标的的价格要以并购日的被并购方可辨认净资产公允价格的份额来计量，最终支付价款与上述可辨认净资产公允价值份额的差额，应确认为商誉。而在权益结合法下，合并双方并未进行实际资产交易，只是一个主体内部之间的权益整合，双方的资产仍按原账面价值来计量，不产生商誉。目前商誉后续计量方法主要分为四种，分别为立即注销法、永久保留法、系统摊销法、减值测试法。本节主要对会计界最常用的两种方法，即系统摊销法和减值测试法进行详细介绍。系统摊销法下的商誉作为一项资产，与固定资产和无形资产类似，需要在一个固定期限内计提减值损失，这种方法比较符合收入与支出相配比的原则。但是也存在不足，当并购完成且通过一定时期的整合之后，被并购公司的盈利能力增加，这个时候系统摊销法就无法反应真实的商誉价值。虽然这种方法曾经采用，但是由于商誉价值的不确定性以及摊销年限难以确定，系统摊销法已慢慢被减值测试法替代。减值测试法规定应每年至少一次进行商誉的减值测试，通过减值测试如果发现企业未来获取超额盈利的能力有所降低，则需要计提减值。减值测试法是目前被广泛使用的一种商誉后续计量方法，它也比较符合当前多变的经济形势和复杂的金融环境。减值测试法有两个适用条件，首先，适用于商誉价值经常发生变动或者无法预测是否发生变动的情形，其次，适用于商誉价格受某种事件影响较大的情况，这种情况下，商誉的价值与年限关系比较小，减值测试法更能体现其真实的价值。两种方法对比来看，摊销法下，每年商誉减值的金额是确定的，有利于企业稳定业绩，避免财务风险。减值测试法下，无法预知商誉减值结果，减值结果主要取决于对被并购方经营状况的判断，然而在信息不对称的情况下，很难对公司的业绩提前预知，因此可能存在突然计提大幅商誉减值的情况，这样就会对公司业绩带来不良影响，也会损害投资者利益。但是减值测试法可以更加真实的反应商誉价值，提供有效的财务信息，体现出了商誉的本质，因此两种方法各有优劣。下文将对我国商誉相关会计准则规定进行详细介绍。

  3.1  恒康医疗案例概述

  3.2  恒康医疗商誉初始确认与计量及信息披露情况
  3.3  恒康医疗商誉后续确认与计量及信息披露情况

  4.1  恒康医疗商誉初始确认与计量中存在的问题

  4.2  恒康医疗商誉后续确认与计量中存在的问题

  4.3  恒康医疗商誉会计处理存在问题的原因

  4.4  恒康医疗商誉会计处理的财务影响分析

  5.1  完善恒康医疗商誉会计处理的对策建议

  5.2  完善商誉相关准则制度的建议

  本文采用案例分析的研究方法，对恒康医疗案例商誉会计处理问题的研究过程中，得出一些如下的结论。随着并购活动的开展，企业逐步产生并积累高额的商誉，而高额商誉的产生正是来源于并购初期企业对被并购标的经营业绩的盲目自信以及预计未来盈利能力的过于高估。通过本文的研究发现，企业在商誉初始确认和计量的过程中普遍存在一些问题，主要不合理的估值和并购信息披露内容有限。究其原因，一方面是企业自身的不规范操作，另一方面也跟资本市场监管不严有关，因此需要从企业自身规范相关操作的同时，完善准则并且加强内外监管。通过本文的案例研究，可以发现企业在商誉后续计量操作中存在着更为严重的问题需要解决。根据企业会计准则的相关规定，企业需要预测现金流，选择折现率等参数来计算被并购企业未来现金流量的现值，作为可收回金额，然后与商誉相关资产组或者资产组组合的账面价值进行比较，判断是否发生减值，并计算减值准备的计提数。然而当前会计准则对于该具体过程并未给出详细的操作规范，相关折现率的选取以及现金流量预测均存在较大的主观性。因此需要制定相关标准来判断商誉减值，比如给不同行业划分不同的数值范围，同时完善相关制度来细化商誉减值过程的具体操作步骤和相关参数的选取规则，此外本文也提议可以适当选用摊销法的计量方法，根据不同的适用情况灵活选用商誉后续计量方法，从而提高会计稳健性。总之，就目前资本市场的情况来看，大多数的企业并没有足够重视商誉会计处理问题，商誉会计处理相关信息也没有得到完整地披露，造成投资者与企业内部之间严重的信息不对称，从而引发资本市场的异常波动。鉴于此，本文认为，一方面从企业自身来看，企业应不断完善相关商誉会计信息披露的内容，加强内部的核查与监督；另一方面，有关机构也要对资本市场的上市公司并购活动和相关商誉会计处理的信息披露结果进行严格监管，进一步提高对商誉会计信息披露的重视程度，维护中小投资者的利益，促进资本市场更加健康有序发展。